汉盛助力亚洲最大单体建筑CMBS项目 完成核心增信义务人变更
以亚洲最大单体建筑“成都环球中心”为底层资产的光证资管-成都环球中心资产支持专项计划于2018年11月成功发行。该CMBS项目规模35亿元,期限18年。原始权益人为中信信托有限公司,信托借款人为成都环球世纪会展旅游集团有限公司(现已更名为环球融创会展文旅集团有限公司,“环球会展”)。该项目由云南省城市建设投资集团有限公司(“云南城投”)担任专项计划流动性支持人及信托借款差额支付承诺人。
2019年11月27日,云南城投与融创西南房地产开发(集团)有限公司(“融创西南”)签署《产权交易合同》,将云南城投持有的环球会展51%的股权转让给融创西南。同时,云南城投与融创西南、环球会展签署《担保解除协议》,约定融创西南、环球会展负责解除云南城投对上述CMBS项目提供的流动性支持义务及差额支付义务。因此,亚洲最大单体建筑CMBS项目面临核心增信义务人变更事项。
汉盛律师担任本CMBS核心增信义务人变更项目的专项法律顾问,对本变更项目提供全程法律服务,包括但不限于:协助确定核心增信义务人变更方式,协助对变更后的增信措施进行论证;就核心增信义务人变更方式与交易所、专项计划管理人等进行沟通;起草、修改核心增信义务人变更涉及的全套交易文件;就客户对本项目有关的法律问题提供咨询意见,针对客户关注的重大法律问题出具专项法律备忘录;就核心增信义务人变更事项,协助审阅和修订申报文件,答复监管机构、交易场所法律方面的质询;见证变更核心增信义务人的专项计划持有人大会并出具会议见证法律意见书;出具专项计划重大事项变更法律意见书等。本CMBS核心增信义务人变更事项已于5月29日顺利完成并经专项计划管理人光大证券资产管理有限公司公告。
鉴于CMBS核心增信义务人变更项目此前在我国较少操作,缺少示范案例,汉盛律师在本项目工作过程中提供了重要的开创性建议及创新性操作方式,对此后CMBS项目及其他资产证券化项目的类似变更事项起到良好的示范作用。本项目牵头律师为高级合伙人赵冲律师,主要承办律师为葛宏律师、刘玉良律师助理。
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